Заместитель председателя правления Halyk Bank о проблеме недостаточного корпоративного кредитования в Казахстане
Почему проблема недофинансирования реального сектора экономики до сих пор остается актуальной? Как мотивировать банки активно участвовать в корпоративном кредитовании? Из-за чего на рынке образуется стерилизованная ликвидность? Какую долю в ссудном портфеле Halyk Bank занимают займы крупного бизнеса? На эти и другие вопросы в интервью корреспонденту центра деловой информации Kapital.kz рассказала заместитель председателя правления Halyk Bank Ольга Вурос.
- В начале сентября президент Касым-Жомарт Токаев в своём Послании народу Казахстана снова упомянул о проблеме недостаточного корпоративного кредитования. Ольга, как вы считаете, почему проблема недофинансирования реального сектора до сих пор остается актуальной?
- Прежде всего хотелось бы выделить несколько моментов, которые отличают кредитование юридических и физических лиц.
Во-первых, всем известно, что ставка вознаграждения по займам физлиц значительно выше, нежели ставка для предпринимателей. Соответственно для банков финансирование розничных клиентов является более высокомаржинальным.
Во-вторых, это сроки. Если исключить розничные ипотечные кредиты, стандартные классические потребительские краткосрочные займы, от 1 до 3 лет. В то время как инвестиционные проекты компаний требуют более длительного срока финансирования, достигающего до 10 лет. При том, что база фондирования у банков — краткосрочная. То есть мы оперируем краткосрочной ликвидностью, предоставленной в качестве депозитов нашими клиентами. Как всем известно, за прошлый год, с учетом возросшей базовой ставки, существенно увеличилась ставка по банковским депозитам, клиенты открывают вклады на новых условиях, при этом в кредитном портфеле есть ранее выданные инвестиционные займы по низким ставкам. Но несмотря на изменяющуюся рыночную ситуацию, банки все равно берут на себя обязательства и финансируют долгосрочные проекты.
Третий важный момент — это сумма. Розничное кредитование предполагает размер займа в среднем до 1 млн тенге, кредитование микробизнеса — до 30 млн тенге, потребности малого и среднего бизнеса — от 300 млн тенге до 1 млрд тенге, а крупные проекты и вовсе превышают 10 млрд тенге. Следовательно, для кредитования бизнеса банкам требуется больший объём ликвидности.
Ещё нужно учитывать сам процесс оформления кредита — сегодня в условиях цифровизации банки быстро одобряют и оформляют розничные потребительские займы, процесс занимает до 10 минут. Между тем кредитование корпоративного сектора, с учетом более сложной структуры, требует тщательного изучения проекта, финансовый анализ, оценку рисков, оформление залогового обеспечения и т.д.
Опять же, нельзя не коснуться высокой базовой ставки, которая сохраняется с апреля 2022 года. Понятно, что сегодня это вынужденная мера для стабилизации инфляции в стране, но она сказывается на стоимости кредитных ресурсов. Соответственно, компании аккуратнее планируют крупные капиталовложения и оценивают эффективность своих инвестиций, очень взвешенно привлекают новые деньги, в том числе занимают выжидательную позицию, тем самым формируя отложенный спрос на рынке.
Учитывая все сказанное, можно резюмировать, что банки выбирают фокус на тот или иной сегмент, исходя из всех вышеуказанных обстоятельств, наличия ликвидности, её стоимости, а также с учетом принятой бизнес-стратегии.
- А если посмотреть на структуру кредитного портфеля Халык банка?
- В структуре кредитного портфеля Халыка порядка 70% составляют займы юрлицам (из которых 55% приходится на корпоративный бизнес и 15% — на МСБ) и около 30% — займы физическим лицам.
Как видите, наш фокус больше нацелен на кредитование реального сектора экономики. Причём мы финансируем проекты в различных сферах и отраслях: как в сфере промышленности и торговли, так и в социальной сфере (школы, детсады, медучреждения и др.).
Вместе с тем задача, которую поставил президент Казахстана в своём послании по ежегодному приросту финансирования экономики на 20%, совпадает с целевыми стратегическими ориентирами банка.
Сегодня доля Халыка на рынке кредитования юридических лиц более 50% — и наша задача её сохранить.
- Между тем во время сентябрьского выступления президент обратил внимание, что банки вместо кредитования экономики размещают свободную ликвидность в государственные ценные бумаги, которые при этом не облагаются налогами…
- Возможно, в предыдущие годы банки и размещали свободную ликвидность в ноты Национального банка, но в этом году ситуация изменилась. Мы видим, что теперь не банки размещают эту ликвидность, а сами компании забирают средства с банковских депозитов и покупают на них ноты Национального банка. Потому что это более выгодный для размещения инструмент, ведь он не облагается налогом.
Исходя из данных исследования банковского сектора, проведенного нашей дочерней структурой Халык финанс, только за июль общий объём изъятой Национальным банком ликвидности составил более 1 трлн тенге. Таким образом, на рынке сегодня образуется стерилизованная ликвидность. При этом для банков ужесточаются требования по поддержанию коэффициентов ликвидности.
- Как тогда решить проблему недостаточного корпоративного кредитования, с одной стороны, чтобы не ущемлять действия банков, а с другой, чтобы это приносило пользу экономике страны?
- Здесь, наверное, требуется общая комбинация действий со стороны регулятора, фискальных органов и самого банковского сектора.
Со своей стороны мы считаем, что облагать налогом доход от размещения средств в ноты Национального банка необходимо весь рынок, а не только банки второго уровня, чтобы не возникал арбитраж.
Также мы обсуждаем с представителями финрегулятора возможность изменения методологии расчета коэффициентов ликвидности для банков, с учетом текущих реалий, а не ужесточать их.
Ещё большой вопрос, который постоянно поднимает банковский сектор — это отсутствие долгосрочного фондирования. Сейчас в стадии разработки находится программа, которая предполагает долгосрочное фондирование для бизнеса под выпускаемые банками облигации, обсуждаются механизмы удешевления и субсидирования. Это позволило бы обеспечить банки длинными деньгами для финансирования бизнес-проектов, подпадающих под условия программы.
Пока выход для компаний — это госпрограммы, но тут тоже возникают определенные сложности. Например, мы видим, что в некоторых регионах субсидии нередко приостанавливаются из-за дефицита бюджета, либо выплачиваются с задержкой.
- Насколько реально, на ваш взгляд, применять механизмы совместного и синдицированного кредитования?
- На самом деле идея правильная, и мы, как Халык, несколько таких проектов одобрили совместно с БРК. Но, к сожалению, пока ни одной сделки не завершили, отрабатываем детали. Каждый банк выдвигает свои условия, в результате сложно договориться.
К тому же встает вопрос, кто будет банком-агентом, который сможет взять на себя всю организационную и техническую работу вплоть до мониторинга целевого использования средств заемщиком. Синдицированное финансирование — ещё более сложный процесс, необходимо учитывать интересы всех участников, поэтому проекты долго обсуждаются и структурируются.
- Известно, что корпоративное кредитование требует индивидуального подхода и не всегда совместимо с цифровизацией. Работаете ли вы над тем, чтобы максимально оцифровать этот сегмент в Халык банке?
- Безусловно. Мы первыми в Казахстане внедрили займы в онлайн формате для юридических лиц на сумму до 300 млн тенге, у нас реализован процесс цифровой выдачи займов при наличии подписанного кредитного соглашения. А в этом году мы реализовали доработку процесса для тех, кому в силу каких-то обстоятельств могут потребоваться изменения в уже действующем договоре. Раньше это был трудоемкий процесс, сопровождаемый подписанием дополнительных соглашений, сейчас это стало доступно онлайн.
Также в настоящее время проводится большая работа по цифровизации процедуры оценки залогового обеспечения, элементов кредитного анализа. То есть мы постепенно, шаг за шагом оцифровываем этапы кредитного процесса, чтобы улучшить сервис и скорость для наших клиентов.
